根據自身條件以及所處環境，在分析各個選擇的好處與壞處之後，做出最利於自己的選擇。而在知曉情況不妙時可及時放棄某樣事物或人，從而達到終止這種對自身有害的情況。由此可見，人在做選擇時，權衡利弊是可以幫助我們想出良策以達到目的的，只有權衡利弊，才能保證收益，幫助我們做出最優的選擇，趨利避害。人須如此，動物亦須如此，是生命體避不開的現象。
根據自身條件以及所處環境，在分析各個選擇的好處與壞處之後，做出最利於自己的選擇。而在知曉情況不妙時可及時放棄某樣事物或人，從而達到終止這種對自身有害的情況。由此可見，人在做選擇時，權衡利弊是可以幫助我們想出良策以達到目的的，只有權衡利弊，才能保證收益，幫助我們做出最優的選擇，趨利避害。人須如此，動物亦須如此，是生命體避不開的現象。
止損也叫“股票割肉”，是指當某一投資出現的虧損達到預定數額時，及時斬倉出局，以避免形成更大的虧損。其目的就在於投資失誤時把損失限定在較小的範圍內。
股票投資與賭博的一個重要區別就在於前者可透過止損把損失限制在一定的範圍之內，同時又能夠最大限度地獲取成功的報酬，換言之，止損使得以較小代價博取較大利益成為可能。股市中無數血的事實表明，一次意外的投資錯誤足以致命，但止損能幫助投資者化險為夷。
關於止損的重要性，專業人士常用鱷魚法則來說明。鱷魚法則的原意是：假定一隻鱷魚咬住你的腳，如果你用手去試圖掙脫你的腳，鱷魚便會同時咬住你的腳與手。你愈掙扎，就被咬住得越多。所以，萬一鱷魚咬住你的腳，你唯一的機會就是犧牲一隻腳。在股市裡，鱷魚法則就是：當你發現自己的交易背離了市場的方向，必須立即止損，不得有任何延誤，不得存有任何僥倖。鱷魚吃人聽起來太殘酷，但股市其實就是一個殘酷的地方，每天都有人被它吞沒或黯然消失。
止損也叫“割肉”，是指當某一投資出現的虧損達到預定數額時，及時斬倉出局，以避免形成更大的虧損。
及時止損是在投資失誤時把損失限定在較小的範圍內。
止損有兩類方法。
第一類是正規止損，就是當買入或持有的理由和條件消失了，這時即使處於虧損狀態，也要立即賣出。正規止損方法完全根據當初買入的理由和條件而定，由於每個人每次買入的理由和條件不同，因此正規止損方法也不同。
第二類是輔助性止損。包括最大虧損法、回撤止損、橫盤止損、期望R乘數止損等。