產品保證風險是信用風險嗎

　　不是的。信用保險CreditInsurance是指權利人向保險人投保債務人的信用風險的一種保險，是一項企業用於風險管理的保險產品。其主要功能是保障企業應收賬款的安全。其原理是把債務人的保證責任轉移給保險人，當債務人不能履行其義務時，由保險人承擔賠償責任。

　　承擔風險信用保險業務通常情況下，信用保險會在投保企業的欠款遭到延付的情況下，按照事先與企業約定好的賠付比例賠款給企業。引發這種拖延欠款的行為可能是政治風險包括債務人所在國發生匯兌限制、徵收、戰爭及暴亂等或者商業風險包括拖欠、拒收貨物、無力償付債務、破產等。

　　產品質量保證實際承保的是投保企業在產品質量上的失信違約行為,因而其經營風險主要源於投保企業的信用與道德風險。保險公司透過承保前嚴格的資信審查、保險期內完善的產品質量檢查與監督以及理賠後的嚴格追償等三重防範機制,基本控制可能引起投保企業在產品質量上失信違約的各種主觀和客觀因素,進而實現其風險控制目標。

　　完善我國產品質量保證保險的風險防範機制,需要構建科學合理的投保企業資信稽核指標體系,全面落實產品質量檢查與監督機制,並嚴格實施直接針對投保企業義務人的違約責任追償機制。

　　股市中系統性風險不能避免，系統風險是指股票市場本身存在的風險，它能影響到到整個股票市場，比如說經濟政策的變化、股票交易制度的變化等。

　　與系統風險對應的是非系統風險，非系統風險是可以避免的，非系統風險是指由於企業生產經營中操作不當、管理問題等產生的風險，非系統風險只能影響單個股票，並不能影響整個股票市場。

　　信用風險在金融市場中的主要表現就是對信用進行評級，然後可以控制風險。

　　信用風險在金融市場重要性主要表現在以下方面：

　　1、我國中小企業面臨的資本市場缺乏層次，直接融資存在結構缺陷

　　我國目前債券和股票市場的發行和流通雖然已經具有一定的規模，但是，廣大中小企業仍然難以躋身其中，大型企業依然佔據優勢。加之在債券市場投資者的構成當中，機構投資者一直是絕對的主力，當企業債券發行規模偏小、流動性受限時，對機構投資者的吸引力通常有限。

　　2、間接融資體系存在制度缺陷，大企業對小企業形成明顯的“排擠效應”，縣域中小企業融資出現真空

　　由於歷史沿革和現行的管理體制，四大行的主要客戶群體依然為國有大企業，中小企業很難得到貸款。從金融體制方面分析，與眾多的中小企業相比，我國中小銀行不僅數量嚴重不足，而且進一步發展面臨著諸多障礙，無力滿足縣域經濟中廣大中小企業對於金融服務的需求。

　　3、缺乏支援中小企業發展的正規制度安排和相應配套措施

　　(1)法律制度和實踐對信貸人權利保護不利。在我國的整個法律制度安排中，缺乏對信貸人權利的保護，嚴重影響到中小企業融資的有效性和可得性。加之金融機構債權保護手段嚴重不足，通常運用的追償、行使抵押權、訴諸法律等手段的運用效果不佳。2000年以來，雖然金融機構將90%以上的債務企業破產案件訴諸了法律，但通常法律保護的也只是賬面債權，債務企業的財產已經被轉移，金融機構債權實際上被懸空。形成了在一些產權保護差的地區，借款企業逃廢債嚴重，銀行惜貸、被動防守、信貸結構進一步惡化，中小企業融資更為困難的惡性迴圈局面。

　　(2)大多數中小企業對資訊披露重要性的意識淡薄，徵信體系尚未建立。近年來，我國中小企業對於資訊披露重要性的認識雖然有所加強，但遠未達到完善的程度，大多數中小企業沒有形成重視對外信用度和企業道德的商業習慣。金融機構和中小企業對於“市場交易”的前景和重要性還缺乏認識，“市場交易”的場所制度很不完善、全國性的徵信體系尚未建立。

　　(3)中小企業信用擔保機構實力較弱，風險補償機制缺位。我國中小企業擔保機構呈現出多樣化特徵，但其總體實力較弱、擔保風險累積，一定程度上妨礙了其在中小企業融資中作用的發揮。